Кейс: “Определение стоимости акций для АО “Парфум””
Заказчик:
Юридическое лицо, представляющее объекты недвижимости в аренду.
Задача:
Определение рыночной стоимости акций для проведения процедуры сквиз-аут.
Ход выполнения проекта:
Сквиз-аут – это процедура выкупа акций миноритариев. Она подразумевает покупку акций у миноритариев собственником или несколькими собственниками, владеющих большей частью акций компании. В принципе, данный выкуп может происходить и без непосредственного согласия миноритариев. Для того, чтобы списать акции со счета, потребуется лишь решение мажоритария.
Для установления цены на акции перед их выкупом, следует провести независимую оценку акций.
АО “Парфум” обратилось в нашу компанию с просьбой провести данную оценку. После обсуждения всех ключевых моментов, оценщик приступил к работе.
Для начала, он выполнил комплекс действий, предусмотренных национальными стандартами оценки №1 и №3.
Далее, работа оценщика заключалась в следующем:
- Были собраны необходимые исходные данные;
- Выполнен анализ финансового состояния предприятия;
- Проведен анализ рынка услуг;
- Составлен прогноз деятельности акционерного общества и денежных потоков.
В результате расчетов была определена стоимость простых именных акций.
В дальнейшем владелец актива получит:
Лица, которые действуют совместно и владеют доминирующим контрольным пакетом акций смогут консолидировать 100% пакет акций и оптимизировать структуру собственников акционерного общества.
Миноритарные акционеры получат денежные средства в размере рыночной стоимости принадлежащих им акций.
Юридическое лицо (заказчик) в свою очередь сможет:
Выполнить требования ст.8, ст. 652 Закона Украины “Об акционерных обществах”.
